Títulos de capitalização tem tradição no Brasil. Populares, por exemplo, com produtos do empresário Silvio Santos – a Tele-Sena e o Carnê do Baú – e de bancos como a Caixa – Ideal Cap, a opção ainda é bastante utilizada. Em 2016, as financeiras do país arrecadaram R$20 milhões com a alternativa. Mesmo com esse gosto popular, porém, há poucos benefícios na aplicação. Conheça a opção e as desvantagens de fazer uma capitalização.
Titulares de capitalização podem concorrer a prêmios, que vão de valores em dinheiro a automóveis e imóveis.
O título de capitalização é uma alternativa de crédito que visa a acumulação de recursos num fundo comum, como num consórcio. Desse fundo, a financeira retira valores para prêmios, sorteados entre os participantes do plano. Entre os prêmios disponíveis na maioria das capitalizações estão dinheiro, casa e carro.
Considerada muitas vezes como uma espécie de poupança forçada, que obriga o consumidor a pagar uma mensalidade, a capitalização traz menos benefícios que outros investimentos.
Seu único diferencial é a oportunidade de concorrer a prêmios, já que ser escolhido é muito difícil. Isso porque, por vezes, o número de participantes de um mesmo título é muito grande, aumentando a concorrência.
Como funciona o Título de Capitalização?
Ao contratar um título, o consumidor se compromete a pagar uma parcela mensal à financeira. Desses valores, a administradora extrai percentuais para rendimento, para sorteio de prêmios e para a remuneração da financeira.
Com as parcelas em dia, o titular é considerado para sorteios, e pode ou não receber um prêmio. Não há garantia de que todos os participantes serão agraciados.
Ao fim do contrato de pagamento das prestações, todos os componentes do grupo de capitalização receberão seu dinheiro de volta. Os valores resgatados, porém, serão referentes apenas ao dinheiro colocado para capitalização.
Sendo assim, mesmo com a incidência de uma pequena taxa de rendimento, o montante recebido ao fim do plano será quase idêntico ao que foi aplicado.
Existem dois Tipos de Capitalização
Confira abaixo.
Pagamento Mensal (PM)
No PM, o pagamento dos prêmios é mensal. Nele, há diferença entre o prazo de pagamento das parcelas e o de vigência do pacote. Assim, caso deseje resgatar todo o valor aplicado, o consumidor deverá aguardar o fim do tempo de vigência.
Pagamento Único (PU)
Já no PU, é um plano em que o pagamento das parcelas é feito de uma única vez, e o tempo de vigência e sorteio de prêmios é estipulado em contrato.
5 Desvantagens de fazer uma Capitalização
Confira e veja se essa é realmente a melhor opção para você.
O dinheiro não rende
Títulos de capitalização são mais semelhantes a jogos lotéricos que a um investimento. Pagando as parcelas acordadas, o jogador tem o direito de concorrer a sorteios. Já em relação ao caráter de investimento, como é vendido normalmente, ele dá pouco retorno.
Isso acontece devido à divisão que a financeira recebe das parcelas. Utilizando apenas a fração de capitalização para cálculo dos rendimentos dos valores, a administradora considera somente este percentual do dinheiro arrecadado na aplicação das taxas de rendimento.
Assim, na hora de reaver o valor pago, o consumidor recebe ou o mesmo valor total do seu plano, ou um valor pouquíssimo superior.
Como investimentos, então, existem opções muito vantajosas. Consórcios e até a aplicação na poupança comum trazem mais benefícios. Essa última, por exemplo, trará rendimento calculado em 0,5% + Taxa Referencial (TR), definida diariamente pelo governo.
Caso tivesse aderido, por exemplo, um plano de capitalização de R$2 mil há 2 anos, o resgate exatamente do mesmo valor hoje é quase certo. Já se esse mesmo montante tivesse sido aplicado, pelo mesmo período, na poupança, teria se transformado hoje em R$ 2.339,57.
Além de cálculos na hora de adquirir uma capitalização, o consumidor deve prever IR sobre seus ganhos.
Você pagará Imposto de Renda
Caso ao resgatar o dinheiro no fim do plano, o consumidor tenha conseguido um percentual de ganho, ele deverá pagar Imposto de Renda. Os valores referem-se à uma alíquota de 20% sobre os ganhos.
O percentual é recolhido pela própria instituição financeira e entregue para o Governo Federal.
Já se você for premiado durante os sorteios, a porcentagem cobrada de IR é de 30%.
Seu dinheiro não pode ser resgatado a qualquer hora
Títulos de capitalização têm um período de carência geralmente de 12 meses. Antes disso, não é possível reaver os valores.
Outro problema está no montante total resgatado: se antes do tempo, o cliente não conseguirá todo o valor que já pagou. Apenas uma parte das parcelas será devolvida pela financeira.
Você pode ter o título cancelado
Com atrasos nas parcelas, o titular corre o risco de perder sua capitalização.
Com três meses de atraso, o banco poderá suspender o cliente, impedindo-o de concorrer aos sorteios mensais. Já a partir de quatro meses sem pagamento, o consumidor perderá o direito à cota. Esses prazos variam de acordo com a financeira.
Nesse caso, apenas parte do valor das mensalidades será devolvido, como se o montante fosse resgatado antes do tempo por vontade do titular.
A chance de sorteio é pequena
Dependendo da capitalização, o número de participantes é enorme. Isso dificulta o sorteio, e torna sua contemplação realmente um ato de sorte.
Se a ideia, então, é concorrer a prêmios, é mais vantajoso apostar na loteria. Com jogo a R$3,50, por exemplo, concorrer à Mega-Sena sairá mais barato. E mesmo que você não seja sorteado no jogo, ainda terá economizado.
Já se o objetivo de investimento é o rendimento do dinheiro, há inúmeras outras opções mais vantajosas que cabem no bolso. O melhor é procurar um banco ou instituição financeira e encontrar a aplicação adequada.
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